Чья сталь крепче?

День 6 апреля Трамп обозначил как дату, когда ему в связи с подписанным им меморандумом “Про борьбу с экономической агрессией Китая” должны были представить список из тысяч китайских позиций экспорта в США на общую сумму $60 млрд. Или даже $100 млрд. Эти товары обложат высокими пошлинами. Но прошло довольно много времени, а про список проскрипций ни слуху, ни духу. В чем же дело?

Стальные мускулы Китая

Не в том ли, что 2 апреля Пекин мягко, но убедительно ответил на вызов Трампа? Попытки искать компромисс и, к примеру, увеличить закупки американских полупроводников, отказавшись от части поставок из Южной Кореи и Тайваня, не встретили отклика в Вашингтоне. И тогда Китай нанес превентивный удар — повысил пошлины на множество американских товаров, что обойдется США в потерю рабочих многих мест, хотя речь идет всего лишь о товарах на сумму в $3 млрд. Точечный укол? Нет, перчатка поднята и война началась.

Не будем анализировать весь театр военных действий, он обещает стать настоящим глобальным полем боя, поговорим о стали. Почему? Ну, с нее все началось в этой войне, да и в моей карьере. В 1970 году я начал свой трудовой путь на металлургическом заводе, затем работал и бывал на многих таких заводах и комбинатах, включая Западно-Сибирский, мой отец имел звание заслуженного металлурга Украины, так что тема мне близка и до сих пор интересна. Музыка заводских цехов еще звенит в моих ушах: блюминги и слябинги, клеть-дуо и клеть-кварто, летучие ножницы и прочие металлургические прелести! Думаю, я лучше Трампа разбираюсь не только в данных технологиях, но и в экономике этой отрасли.

«Когда наша страна не в состоянии производить алюминий и сталь, мы не можем всерьез говорить о нашей промышленности. Нам нужны собственные сильные производители по соображениям обороны” — беспокоится Трамп. И как бы прав. Да, авианосцы и подводные лодки, танки, ракеты и самолеты лучше клепать из отечественного металла. Но люки на улицах Нью-Йорка сделаны в Индии, мостовые секции для замены проржавевших заказывают в Китае, а не в Пенсильвании — в итоге более четверти потребляемой стали мы закупаем за рубежом. Почему? В первую очередь потому, что американская металлургическая продукция дорога и власти на местах, несмотря на весь их патриотизм, экономят деньги налогоплательщиков и предпочитают импорт.

А ведь сталелитейная промышленность США еще со времен Второй мировой войны пользовалась наибольшей тарифной защитой и квотами, чем любая другая отрасль, и до нынешней атаки Трампа уже действовали 169 антидемпинговых правил по стали, в том числе 29 против Китая. Каков же результат?

Негативный. Американские металлурги использовали эту защиту для повышения цен, роста прибыли и зарплат руководству, но не на реструктуризацию, автоматизацию и снижение затрат. В итоге их заводы устарели и не могут конкурировать с иностранными. Вот данные Steelbenchmarker prices за 26 марта этого года — американский металл дороже всех! Так, метрическая тонна стандартного проката в Китае стоит $549, а в США $1018. Тонна горячекатаной полосы в Китае стоит $510, среднемировые экспортные цены $637, в Западной Европе $701, а в США $909 — и так далее.

И не стоит списывать проблемы на низкие зарплаты китайских и мексиканских металлургов, из-за чего их сталь дешевле американской. В Канаде они получают почти столько же, сколько и в США. Тем не менее Канада — крупнейший поставщик стали и ежегодно экспортирует ее соседу на $5 млрд. (18,2% от общей суммы американского импорта), уступая лишь ЕС. Кстати, Китай занимает всего лишь 11-е место в списке экспортеров стали в США, включающего десятки стран, на него приходится всего лишь 4,1%. Да, с канадским экспортом есть определенные нюансы, но о них мы поговорим в следующий раз.

Старые стальные грабли

А пока удивимся непониманию нашим президентом сути проблем. Трамп обвиняет экспортеров стали в демпинге, подрывающем металлургию США, но проблема отнюдь не в злонамеренном демпинге коварной Канады, а в прискорбном американском технологическом отставании. Причем защитные меры его только усугубляют. И алюминиевая, и сталелитейная промышленность в США уже не первый год в упадке и Трамп отнюдь не первый президент, который наступает на старые грабли, повышая стоимость иностранной продукции. То же самое делал Джордж Буш-младший — склонность республиканцев повторять одни и те же ошибки поражает!

Но почему забег по граблям их любимое занятие? Причина проста. Мудрый Макс Каммерер еще летом 2016 года, анализируя ошеломляющие успехи Трампа, обратил внимание на IQ-поляризацию Америки и раскол ее по отношению к принципам морали. Он заметил, что среди трампистов крайне мало умных и вместе с тем порядочных людей, зато много неумных и непорядочных… Таких, к примеру, как Уилбур Росс, возглавляющий американское министерство торговли. Это имя мы еще вспомним в связи со сталью.

Что касается Буша-джуниора, то в 2002 г. он не только понизил корпоративные налоги, что привело в итоге к финансово-экономическому кризису, но и ввел подобные трамповским пошлины на импортный металл. Однако вышло так, как и предсказывали специалисты: американские заводы не смогли оперативно справиться со спросом, цены на сталь значительно выросли — и ударили по всей экономике.

Эндрю Кард, руководитель тогдашней администрации Белого дома пишет, что заградительные пошлины плохая идея, последствия которой могут негативно повлиять на экономику и привести к росту безработицы, как это и получилось во времена Буша. Тогда в США потеряли работу свыше 200 тыс. человек. Рост цен на сталь сделал продукцию компаний, использующих ее, неконкурентоспособной. По этой причине и чтобы избежать дорогостоящей торговой войны тарифы были отменены уже спустя два года.

Эксперты уже тогда подчеркивали, что таким образом США поднимают расходы собственной промышленности, но никак ее не защищают. Черная металлургия была не столь значительной отраслью экономики, в ней было задействовано всего 140 тыс. человек, тогда как в индустрии, использующей сталь, работало 6,5 млн. человек. Мало того, десятилетия тарифной защиты не спасли рабочие места металлургов и по данным Бюро статистики труда, занятость в отрасли сократилась с 135000 в 2000 г. (они производили 112 млн. тонн стали) до 83600 в 2016 г. (ок. 79 млн. тонн). И нет никаких оснований думать, что в этот раз результат будет иным.

Пик производства черных металлов в США пришелся на начало 1970-х гг. (132 млн. т стали). Затем показатели начали падать и в 80-х штаты уступили СССР и Японии, а в 90-е вперед вышел Китай. Сейчас он производит 809 млн. т. стали — это половина мирового производства! Индия также обогнала Америку. Сокращение выплавки вызвано многими факторами: уменьшением металлоемкости производства, истощением богатых месторождений руды, переносом «грязных» производств в развивающиеся страны и ориентацией на дешевый импорт — по этому показателю США занимают первое место в мире.

В 2017 г. потребление стали в штатах составило около 108 млн. тонн и 30-35 млн. завозится из-за рубежа. Вводя импортные пошлины, администрация рассчитывает увеличить загрузку собственных мощностей с 72% до 80%. Но по оценкам министерства торговли США, рост производства стали не превысит 13 млн. тонн. Однако и это произойдет не сразу. Если вообще произойдет. Во-первых, мало верится в то, что наши производители бросятся наращивать производство — пока что они сокращали его, несмотря на защитные тарифы. Во-вторых, имеющиеся мощности не способны давать дешевый металл, а новые заводы строятся не один день и даже не один год. И еще большой вопрос, захотят ли наши стальные бароны их строить, если их так опекают, так защищают, так заворачивают в тарифную ватку?

Представители отраслей, закупающих металл, вели упорную борьбу против введения новых тарифов, доказывая, что американская сталь и алюминий все равно обойдутся им дороже импорта. Что мы и видим.

Даже если китайский металл подорожает на четверть, он все равно будет дешевле. И русский тоже. И даже европейский. Зато поднимутся цены на продукцию нашего автопрома и авиапрома, машиностроения и судостроения, ее перестанут покупать. Множество компаний в самых разных отраслях предупреждали о возможной потере сотен тысяч рабочих мест. Даже НАСА, космическое агентство, забеспокоилось — его бюджет не предусматривает повышения цен на сталь и алюминий!

Подорожает и строительство, что ударит по нашим с вами карманам. Снизится конкурентоспособность экспорта США. А ведь цена на сталь в США уже и так идет вверх. По данным Steelbenchmarker prices если 13 ноября 2017 г. метрическая тонна проката стоила $755, то 26 марта 2018 г. цена составляла уже $1018.

Бенефициары

Кто же выиграет в этой войне? О Китае можно не беспокоиться, этот тигр уже показал клыки и плохо придется тому, кто не понял его улыбки. Но выиграет и Россия. Цена российского сляба, заготовки для листового проката, поступающего в порты США, около $580 за тонну и повысится на $145 в результате введения пошлин. То есть останется конкурентоспособной. Цены на американском рынке могут взлететь на $150-200, новый тариф будет компенсирован и экспортеры продолжат поставки. Пошлины даже могут положительно повлиять на показатели русских компаний на фоне роста цен на сталь в США, отмечается в аналитической записке “ВТБ Капитал”.

Так, Evraz экспортирует в США около 400 тыс. тонн слябов, а поставки стальной продукции на внутренний рынок предприятиями североамериканского дивизиона компании составляют 1,5 млн. тонн в год. НЛМК поставляет на рынок США 1,6 млн. тонн и 2,2 млн. тонн соответственно, подсчитали в банке. “Согласно нашим оценкам, дополнительные издержки Evraz и НЛМК ($40 млн. и $150 млн. соответственно) будут более чем перекрыты благодаря повышению цен и загрузки мощностей”, — отмечается в документе.

Evraz Group — компания с активами в России, США, Канаде, Чехии, Италии, Казахстане. Штаб-квартира в Лондоне. В 2000 г. купила американскую сталелитейную компанию Oregon Steel Mills за $2,3 млрд. В том же году подписала соглашение о покупке американской компании по производству проката Claymont Steel. Сумма сделки $564,8 млн. Главный бенефициар компании Роман Абрамович (31,03% акций).

Группа НЛМК — компания с активами в России, США и Европе. В сентябре 2008 г. купила американского производителя проката Beta Steel за $400 млн. (в июле 2010 г. Beta Steel изменила название на NLMK Indiana). В апреле 2011 г. купила 100% активов Duferco Group за $600 млн. и с тех пор под ее контролем находятся металлопрокатные компании NLMK Sharon Coating и NLMK Pennsylvania. В 2018 году Forbes признал владельца НЛМК Владимира Лисина самым богатым россиянином с состоянием $19,1 млрд.

Думаю, вы не удивитесь, узнав, что среди бенефициаров и один из организаторов торговой войны, министр торговли США Уилбур Росс, активнее всех пробивавший высокие пошлины на импорт стали. Он сделал себе состояние на скупке обанкротившихся сталелитейных предприятий и их перепродаже, то-то в январе 2018 г. его ведомство назвало низкие цены на импортную сталь угрозой национальной безопасности США…

Любопытно, не так ли? Как просто открывается патриотический ларчик! Макс Каммерер прав: среди трампистов по определению не может быть порядочных людей. Трамп губит репутации. И это надо иметь в виду.

Ну а на прощание хотел бы поблагодарить Олега Смаля, лучшего карикатуриста Украины, за как всегда меткую иллюстрацию.